Te explicamos todo sobre ESG

La sustentabilidad se ha convertido en un tema cada vez más importante en el mundo financiero, las personas al invertir se están empezando a dar cuenta de que no sólo deben buscar la rentabilidad, sino también tener en cuenta los impactos sociales y ambientales de sus inversiones, llegando así a las inversiones sustentables, una forma de invertir con conciencia.

Las ESG son los criterios ambientales, sociales y de gobierno corporativo que se utilizan para evaluar la sustentabilidad al momento de llevar a cabo cualquier iniciativa de inversión.

Estos criterios se originaron a mediados de los años 60 y principios de los 70, en medio de crecientes preocupaciones sobre el impacto ambiental de las empresas y la responsabilidad social corporativa. Ahí fue cuando se empezó a enfatizar en la necesidad de una gestión más responsable y sostenible de los recursos naturales y a promover la idea de que las empresas debían ser responsables no solo de sus resultados financieros, sino también de su impacto social y ambiental.

Las inversiones sustentables no se limitan a un solo sector o industria, estas pueden incluir empresas de cualquier área, siempre y cuando cumplan con los criterios ESG. Por ejemplo, una empresa que produce energía renovable podría ser considerada una inversión sustentable, pero también una empresa que fabrica productos reciclables o que tiene un enfoque en la igualdad de género y diversidad.

 

¿Qué son las inversiones sustentables?

Las inversiones sustentables son aquellas que se realizan teniendo en cuenta los impactos ambientales, sociales y de gobernanza (las ESG) de una inversión. Se trata de una forma de invertir con conciencia.

Hay diferentes tipos de inversiones sustentables, que incluyen:

• Inversión de impacto: esta es una forma de inversión que busca un impacto social o ambiental positivo, además de un retorno financiero. Por ejemplo, una inversión de esta clase puede ser una empresa que produce energía renovable.
• Inversión ética: esta es una forma de inversión que se basa en principios éticos, como la protección del medio ambiente, la igualdad de género y los derechos humanos. Por ejemplo, una inversión de una empresa que tiene políticas para reducir su huella de carbono.
• Inversión temática: esta es una forma de inversión que se centra en una temática en particular, como la energía renovable o la tecnología limpia. Por ejemplo, invertir en empresas que producen tecnología limpia.

 

Una mirada más de cerca a las ESG y cómo influyen

A medida que se fue tomando conciencia de estos temas, surgieron diferentes iniciativas y organizaciones que desarrollaron criterios y estándares para la medición del desempeño ESG de las empresas.

Entre ellos podemos encontrar:

Criterios Ambientales: emisiones de gases de efecto invernadero, consumo de energía y agua, gestión de residuos, contaminación y biodiversidad.

Criterios Sociales: prácticas laborales, derechos humanos, relación con los proveedores y los clientes, impacto en la comunidad local, igualdad de género, diversidad e inclusión.

Criterios de Gobernanza: estructura de propiedad, transparencia, responsabilidad, ética empresarial y lucha contra la corrupción.

En general, los criterios ESG han ido evolucionando y ampliándose con el tiempo, a medida que se han identificado nuevos riesgos y oportunidades relacionados con la sostenibilidad y la responsabilidad social corporativa.

Hoy en día, muchos inversores y empresas consideran los criterios ESG como un componente clave de la toma de decisiones financieras y de negocio y se espera que su importancia siga creciendo en el futuro.

 

¿Cómo invertir en inversiones sustentables ESG?

Hay diferentes formas de invertir en inversiones sustentables y ESG, una de ellas es a través de fondos de inversión. Los fondos de inversión son una forma de invertir en una cartera diversificada de activos, y los fondos de inversión sustentables y ESG invierten en empresas que cumplen con los criterios ESG.

También se puede invertir en acciones de empresas que cumplen con los criterios ESG. En general, estas empresas suelen tener un enfoque en la sustentabilidad y la responsabilidad social.

Otra forma de invertir en inversiones sustentables y ESG es a través de bonos verdes. Estos bonos son un tipo de inversión financiera que se utiliza para financiar proyectos sostenibles y amigables con el medio ambiente y son emitidos por empresas, gobiernos o instituciones financieras con el fin de recaudar fondos para proyectos que promueven la transición hacia una economía baja en carbono y más sostenible.

A diferencia de los bonos convencionales, los bonos verdes están vinculados a proyectos específicos que tienen un impacto positivo en el medio ambiente y la sociedad.

 

Opciones para invertir en ESG en Chile

Una de las opciones son los fondos mutuos de inversión privados en Chile, que se enfocan exclusivamente en inversiones sostenibles.

A nivel mundial Zurich Insurance, matriz del grupo Zurich, ha mostrado un compromiso con la inversión sostenible y responsable en todo el mundo y ha adoptado un enfoque de inversión activa comprometiéndose en el diálogo con las empresas en las que invierte para fomentar prácticas empresariales sostenibles y responsables, lanzado así fondos de inversión sostenibles en varios países, incluyendo Europa y Asia, que invierten en empresas que cumplen con los criterios ESG.

Zurich Chile tiene la gran ventaja de pertenecer al Grupo Zurich, líder mundial en términos de ESG como emisor, y a su vez, uno de los inversionistas institucionales con mayor compromiso a nivel mundial con las inversiones sustentables. En Chile ofrece opciones de inversión sostenibles y responsables que se ajustan a las preferencias y necesidades de los inversores chilenos, entre ellas tenemos:

Renta Variable - Inversiones Directas - Fondo Mutuo Zurich ESG Latam:

Denominado el primer fondo a nivel mundial con foco ESG para el mercado accionario latinoamericano, el Fondo Mutuo Zurich ESG Latam de renta variable internacional tiene como objetivo ser una alternativa de ahorro e inversión competitiva para acceder a los mercados accionarios latinoamericanos mientras se buscan minimizar los riesgos y maximizar oportunidades relacionadas con los factores ambientales, sociales y de gobierno corporativo. Conoce más de este fondo aquí.

Renta Fija - Inversiones Directas - Fondo de Inversión Zurich ESG Investment Grade Latam:

El objetivo principal de este Fondo es la de entregar una rentabilidad de mediano o largo plazo, para lo cual invertirá en bonos y otros títulos de deuda emitidos por entidades o gobiernos de países ubicados en Latinoamérica, siempre que dichos instrumentos cuenten con clasificación de riesgo “grado de inversión” (investment grade).  Conoce más de este fondo y de su reglamento.

En general, los Fondos ESG de Zurich Chile buscan generar un retorno a largo plazo mientras se promueven prácticas empresariales sostenibles y responsables, lo que puede ayudar a los inversores a lograr sus objetivos financieros a largo plazo y al mismo tiempo contribuir al bienestar social y ambiental.

Antes de tomar una decisión de inversión, aunque esta sea una inversión sustentable/ESG, se debe tener en cuenta que cada fondo de inversión tiene su propia estrategia de inversión y perfil de riesgo. Así también es importante revisar la documentación y la composición del fondo, los criterios ESG que se aplican en la selección de los activos, los costos y comisiones asociados, y el rendimiento histórico del fondo.

Si en algún momento surgen dudas o preguntas específicas sobre el perfil de riesgo de cada fondo, se recomienda contactar directamente a un asesor financiero quien está capacitado para resolverlas.

Los Fondos Mutuos son administrados por Zurich Chile Asset Management Administradora General de Fondos S.A. Infórmese de las características esenciales de la inversión en los Fondos Mutuos y de Inversión, las que se encuentran contenidas en sus reglamentos internos. Zurich Chile no asume ninguna responsabilidad por los comentarios y/o recomendaciones aquí contenidos, su utilización o consideración son de exclusiva responsabilidad del lector.